<<<     ΛΛΛ     >>>   

PV= 350,34 долл.

Таким образом, величина пропорционального изменения цены облигации точно соответствует ее доходности (6% в год):

Пропорциональное изменение цены = (350,34 долл. – 330,51 долл.) / 330,51 долл. = 6%

Контрольный вопрос 8.6. Предположим, что вы купили бескупонную облигацию с доходностью 6%, сроком погашения 30 лет и номиналом 1000 долл. На следующий день рыночные процентные ставки поднялись до 7%, что привело к повышению доходности вашей облигации до 7%. Какова будет величина пропорционального изменения цены облигации?
ОТВЕТ. Исходная цена бескупонной облигации со сроком погашения 30 лет равна:

n

i

PV

FV

PMT

Результат

30

6%

?

1000

0

PV =174,11 долл.

На следующий день ее цена будет равна:

n

i

PV

 <<<     ΛΛΛ     >>>   

I pv fv pmt результат 3 7

Используя финансовый калькулятор следующим образом
Иной структуры капитала фирма может снижать с расходы